Личный банкир | Доверительное управление | Управление благосостоянием | Семейный офис | Стиль жизни | Аналитика

В Казахстане появляются новые возможности инвестирования частного капитала

На финансовом рынке Казахстана появляются новые возможности для инвестирования свободных средств. Основная борьба за деньги клиента из «среднего класса» развернулась между управляющими компаниями (УК), которые предлагают два главных механизма инвестирования: паевые инвестиционные фонды (ПИФы) и доверительное управление капиталом.

Помимо УК привлечением солидных клиентов занимаются банки, предлагающие услуги Private Wealth Management (PWM). Требования отечественных банков включают стартовую сумму, равноценную 100 тыс. долларов, высокий личный статус клиента и наличие у него финансового обеспечения – депозита в этом же банке. В Казахстане этот банковский продукт только развивается, поэтому предлагают его лишь несколько банков.

Классическая продуктовая линейка отечественного PWM состоит из полного спектра банковских услуг: платежных кредитных карт, кредитных линий, всех видов банковских переводов, международного страхования, усл€уг сейфового хранения, обмена валют, инвестиционных продуктов и пр. Кроме того, PWM может включать в себя услуги небанковского обслуживания: визы, бронь на самолет, покупку недвижимости через риелторскую компанию, юридический консалтинг, оформление договоров и контрактов, перевод их на английский язык и даже аутсорсинг в оплате коммунальных платежей.

Часто банк обслуживает всю семью, предлагая так называемый семейный офис (family office). Дополнительной функцией этого пакета услуг является финансовое воспитание детей, например обучение основам пользования расчетной карточкой и безопасности финансовых операций.

Как таковой прямой конкуренции между УК и банковским PWM нет, так как по законодательству банки не вправе оказывать услуги по инвестиционному управлению портфелем. Вследствие чего услуги доверительного управления являются существенным дополнением к PWM, особенно в случае когда банк имеет аффилированную УК.

Относительно доминирования в ближайшем будущем одного из механизмов инвестирования, то мнения участников рынка расходятся.

Источник: Татьяна Батищева. Эксперт Казахстан №12, 27.03.2006